Synopsys Inc (NASDAQ :SNPS) a réalisé de bonnes performances, avec un gain quotidien de 1,79 % et un gain sur 3 mois de 4,25 %. Avec un bénéfice par action (BPA) de 6,67, la société affiche des performances prometteuses. Cependant, la question demeure : le titre est-il légèrement surévalué ?
Synopsys Inc est un fournisseur renommé de logiciels d’automatisation de la conception électronique, de produits de propriété intellectuelle et d’intégrité logicielle. Son logiciel Electronic Design Automation (EDA) automatise le processus de conception des puces, améliorant ainsi la précision et la productivité. L’activité Software Integrity (SI) permet aux clients de gérer et de tester le code pour en garantir la sécurité et la qualité.
Au 18 septembre 2023, le cours de l’action de Synopsys était de 460,01 $, tandis que sa juste valeur estimée était de 406,12 $. Cela suggère que le titre pourrait être légèrement surévalué. Pour comprendre pourquoi, nous devons examiner les performances financières de l’entreprise et les tendances du marché.
La valeur GF est une mesure de la valeur intrinsèque d’un titre. Selon GuruFocus, Synopsys (NASDAQ : SNPS) semble être légèrement surévalué. Avec un prix actuel de 460,01 dollars par action et une capitalisation boursière de 70 milliards de dollars, ses performances futures seront probablement inférieures à la croissance de son activité en raison d’une surévaluation.
Synopsys bénéficie d’une situation financière solide, avec un ratio trésorerie/dette de 2,66, se classant mieux que 50,38 % des entreprises du secteur des logiciels. Sa rentabilité est également solide, avec un historique de rentabilité sur 10 ans, un chiffre d’affaires de 5,5 milliards de dollars sur les douze derniers mois et une marge opérationnelle supérieure à 89,84 % des entreprises du secteur.
La croissance est un facteur majeur de valorisation, et le taux de croissance moyen des revenus de Synopsys sur 3 ans est supérieur à celui de 64,07 % des entreprises du secteur. Son taux de croissance moyen de l’EBITDA sur 3 ans se classe également meilleur que 67,98 % des entreprises du secteur.
En comparant le retour sur capital investi (ROIC) au coût moyen pondéré du capital (WACC), le ROIC de Synopsys est de 12,41 pour les 12 derniers mois, tandis que son WACC est de 10,97.
En conclusion, l’action Synopsys (NASDAQ :SNPS) semble légèrement surévaluée. L’entreprise bénéficie d’une situation financière solide et d’une rentabilité solide. Sa croissance est meilleure que celle de nombreuses entreprises du secteur. Pour plus d’informations sur l’action Synopsys, consultez ses états financiers sur 30 ans.
Source : GuruFocus.com